做T or 长持？泡泡玛特吃肉大法

前阵子，泡泡玛特上市。$泡泡玛特(09992)$

我借老虎的钱，加杠杆，做了个T，72买78卖。

相当于零本金，赚了一千来块钱。

后来去商场闲逛，逛完泡泡玛特，回家灵光乍现，继续借钱，以72的成本价，又把一手泡泡玛特买回来了。

结果，今天泡泡玛特最高涨到80，涨幅10%。

我第二次买的时候，做好了长期持股的准备。

有人觉得，它估值太高了，不值这个价。

我觉得，资本市场反映的是前瞻性，是想象空间，而泡泡玛特的想象空间，还很大。

有人说，在IP上，它没有护城河。

我觉得，它的护城河， 就是它的潮玩品味和理念。就像可口可乐的护城河，不是配方，而是品牌一样。

再加上，我一直都很气，中国没有自己的强IP，强IP都在好莱坞迪士尼（包括漫威等在内的著名IP，都属于迪士尼），所以——

泡泡玛特，冲鸭！

一

昨天恒瑞医药（创新药龙头，药中茅台）涨停，一根大阳线。

据说它有个PD-1的肿瘤免疫药，进了医保。

降价幅度好于预期。但进医保意味着销量大增，以量换价。

我提前埋伏了一手，本想等调整再跌，再加一手。但刚埋伏好，就碰上了这波行情。

半个月吧，盈利20+%。

能吃到这波肉，主要是因为我对医药龙头股有充足的信心（之前我的数篇文章一直在说，现在是分批加仓医药股的好时机），所以在跌的时候敢加仓。

一定也有人，买了医药之后一直跌，想割肉的心都有。

但只有在跌的时候拿得住，保持信心，才能享受突然袭击的惊喜。

目前来看，医药行业的利空，已经出的差不多了。集采和医保目录谈判，也都接近尾声。

医药行业，未来可期。

二

之前说过的顺周期股，比如有色、煤炭、银行等，涨了一下下，后劲乏力。

之前顺周期涨的时候，我在文章里说，我觉得未必市场就会切换风格，从消费白龙马成长股切换到顺周期。

最近果然，市场又回归到喝酒吃药行情。

机构抱团大消费，看来是要抱紧了不撒手。

大势所在，顺势而为吧。

那，明年顺周期有没有可能再补涨一波？

鉴于它的估值仍然很低，以及，明年经济复苏的强烈预期。

我觉得，可能性很大。

不想错过这波上涨的，可以少量配置一些低估值的银行、地产、传媒、基建等相关行业的股票或者基金。

三

12月15日，央行公布，为维护银行流动性合理充裕，当天进行9500亿人民币，一年期的MLF（中期借贷便利）操作。

这是历史单日最大额。

有一种声音，说央行这么做，是为了长期来讲，让货币政策慢慢正常化。

因为明年随着经济恢复，央行政策会收缩，所以明年对于股市，不要那么乐观。

我觉得，当下还是以稳增长为主，货币政策不会收的特别紧。

随着经济复苏，A股在现在的点位，应该还会有向上突破的空间。

我整体九成以上仓位，继续重仓卧倒做多。

四

我觉得A股我的心态很平和，投资分布也比较均衡，看到有别的票赚钱了，不是自己的持仓，也不会眼红。

因为不可能所有的钱都给你赚了。

倒是美港股，因为钱少，又贪玩（之前一直觉得美股泡沫太重，所以不打算做长持。短期做个波段，打一枪就跑），所以心态，反而没那么好。

短期频繁操作，容易追涨杀跌。高位建仓，被套了心态就不好。

反而是那些，懒得打理的，买一笔进去就再也想不起来的，是大赢家。

想着高抛低吸，结果，一顿瞎操作，一顿白折腾。

还是要做价值投资，在低估值建仓，耐得住性子，管住手。

五

美国周四发布了近9000亿美元（超过5.8万亿人民币）的新冠救助计划，而且延长了购债期限。

有可能会直接给美国民众发钱，刺激消费。

购债是什么意思呢？就是自己印钱，买自己发的国债，还是多印钱的意思。

这下股民欢腾了，这意味着，美股的牛市，应该至少能持续到2022年。 美国股指也应声创下历史新高。

六

瑞幸咖啡昨晚盘前，跟SEC（美国证券交易委员会）达成和解，同意针对造假指控支付1.8亿美元（约合人民币11.8亿元）罚款。

基于炒美股我的投机心理，我还小小动了一下抄底的念头。

后来想到，这个和解只是个开端，还有大量的投资者诉讼。

瑞幸不一定能撑的过去。

但，架不住股民一头热血，抢着给瑞幸送钱。

瑞幸一个晚上，涨了96.52%。

虽然瑞幸骗了大家，但，我是支持国产品牌崛起的，感情有点复杂……

七

阿里今天搞了个乌龙。

先是有重磅消息，传中央联合调查组进驻阿里巴巴集团，要整顿阿里，还要暂停阿里正在进行的项目。

过了一会，阿里的公关就表态了：纯属谣言，将追究造谣者的责任。

白天的事儿，晚上再去搜原文，就再也找不到页面了……

阿里的公关，有点厉害。

八

京东就低俗广告致歉。

这个广告我看了之后真是服气。京东市场部的品味，绝了！

有兴趣的，可以上抖音，搜一下。

震一震三观。