资本市场将迎来九项对外开放务实举措

6月13日，“一行两会一局”高层共同出席第十一届陆家嘴论坛，就金融供给侧改革、资本市场改革开放、支持上海国际金融中心建设等作了最新表态，释放出一系列开放务实举措。

   金融供给侧改革过程中注意八大要点

   中国人民银行党委书记、银保监会主席郭树清在论坛上致开幕辞时表示，按照国务院金融委的统一部署，金融系统正在贯彻落实新发展理念，大力推进供给侧结构性改革，持续优化机构体系、市场体系、产品体系，努力为实体经济和人民生活提供更加优质高效的金融服务。在此过程中，需要注意以下几点：第一，必须继续牢固树立以客户为中心的经营理念。真正要做好金融服务、建成世界金融中心，要始终把客户的利益和关切放在第一位。第二，应当着力发展更多专业化个性化金融机构。第三，融资市场体系要更好地适应企业生命周期。金融管理部门和行业企业形成高度共识，一定要齐心协力，大力发展资本市场，彻底改变直接融资与间接融资一条腿短、一条腿长的不平衡格局。第四，建立完善有中国特色的公司治理结构。第五，让违法违规者及时受到足够严厉的惩处。第六，应当下决心改变金融资产的分布结构。大力发展公募、私募、保险、信托、理财等各类机构投资者，一方面可以改变散户为主的投资者结构，培育长期投资、价值投资市场氛围，另一方面能提高市场稳定资金比例和投资转换效率。第七，坚决防止结构复杂产品死灰复燃。第八，必须正视一些地方房地产金融化问题。

   资本市场一揽子对外开放举措将推出

   在当日的论坛上，中国证监会主席易会满表示，对外开放作为我国的基本国策，不仅是经济高质量发展的重要举措，也是资本市场坚定不移的发展方向。最近一段时间，尽管受到各种因素影响，我国资本市场面临的外部不确定性有所增大，但我们完全有信心、有能力，也有足够的工具储备应对各种复杂局面的挑战。不管外部环境如何变化，证监会都将按照市场化法治化国际化的总要求，坚定推进资本市场对外开放。

   易会满表示，近期，证监会将陆续推出一揽子对外开放的务实举措。一是推动修订QFII/RQFII制度规则，进一步便利境外机构投资者参与中国资本市场。二是按内外资一致原则，允许合资证券和基金管理公司的境外股东实现“一参一控”。三是合理设置综合类证券公司控股股东的资质要求，特别是净资产要求。四是适当考虑外资银行母行资产规模和业务经验，放宽外资银行在华从事证券投资基金托管业务的准入限制。五是全面推开H股“全流通”改革。六是持续加大期货市场开放力度，扩大特定品种范围。七是放开外资私募证券投资基金管理人管理的私募产品参与“港股通”交易的限制。八是研究扩大交易所债券市场对外开放，拓展境外机构投资者进入交易所债券市场的渠道。九是研究制定交易所熊猫债管理办法，更加便利境外机构发债融资。

   “在进一步扩大对外开放的同时，我们将坚持放得开、看得清、管得住，持续提升风险防范和跨境监管能力。”易会满表示，在开放进程中，证监会将不断完善风险监测预警机制，做好输入性风险的防范应对预案，切实维护跨境投融资活动的正常秩序，守住不发生系统性金融风险的底线。

   中国人民银行副行长、国家外汇管理局局长潘功胜表示，近年来，我国金融市场开放步伐加快，我国股票市场、债券市场逐步被纳入国际主流指数，但目前我国资本市场中境外投资者的比重仍然较低，境外资本进入我国资本市场的潜力大。国家外汇管理局将继续加快金融市场互联互通和双向开放，支持科创板健康发展，配合推动“沪伦通”落地；推动QFII、RQFII改革，扩大投资范围，研究适度放宽甚至取消QFII额度管理；扩大外汇市场主体，丰富交易产品，优化外汇风险对冲方式。

   大力支持上海加快国际金融中心建设

   近年来，上海国际金融中心建设步伐不断加快，取得的成绩令全世界刮目相看。目前，上海已集聚了各类重要金融市场，包括股票、债券、货币、外汇、票据、期货、黄金、保险等，多个品种交易量位居全球前列。上海金融对外开放领域不断拓宽，证券“沪港通”、黄金国际板、“债券通”、原油期货等相继启动，银行间债券、外汇、货币等市场开放进一步加快，人民币海外投贷基金、跨境交易所交易基金（ETF）等试点顺利推出，已成为全球金融产品和业务种类最为丰富、也最为集中的城市之一。

   中国人民银行行长易纲在论坛上表示，人民银行将坚决落实党中央、国务院决策部署，大力支持上海加快国际金融中心建设，下一步具体推进以下事项：一是支持在上海自贸区新片区建立本外币一体化账户体系，实施更加便利的跨境资金管理制度；二是继续完善银行间外汇市场和债券市场，丰富外汇期权产品类型，扩大市场参与主体；三是支持上海黄金交易所与芝加哥商品交易所进行合作，在芝加哥商品交易所推出以“上海金”为基准价的衍生品；四是支持国际金融组织在上海设立办事机构，外资金融机构在上海设立子公司；五是支持长三角地区建立跨区域金融合作平台，加强长三角地区金融基础设施互联互通；六是支持上海金融开放创新政策适用于“G60科创走廊”，完善科创企业金融服务；七是支持上海票据交易所在长三角地区推广应收账款票据化，试点推广“贴现通”业务；八是支持在上海试点取消证券公司、基金管理公司等的外资持股比例上限，扩大外资金融机构经营范围，全力支持上海科创板建设。

   在易纲看来，上海国际金融中心未来一定是基于人民币资产形成的国际金融中心，要重点通过建设人民币金融资产配置、人民币金融资产风险管理、金融科技、优质营商环境、金融人才等“五个中心”，进一步加快以人民币金融市场和资产管理为基础的上海国际金融中心建设。

   在支持上海国际金融中心建设方面，易会满表示，证监会将继续采取有力措施，积极支持上海证券市场、商品期货市场和金融衍生品市场健康发展，积极支持资本市场重大改革开放措施在上海落地实施，积极支持资本市场各类产品、机制创新在上海先行先试，积极支持上海资本市场各类主体做优做强做大。

   潘功胜表示，国家外汇管理局支持上海丰富人民币产品和工具，支持在沪金融要素市场的协调发展，使上海发展成为全球人民币产品交易主平台和定价中心。支持上海提高资本市场国际化水平，提升人民币产品和大宗商品定价能力，打造“上海价格”。支持上海积极推动人民币跨境使用，提高人民币跨境支付清算效率。