仨月333个账户非法获利超3亿！证监会最大罚单案宣判，8人判刑，累计被罚近60亿

期货日报

　　证监会有史以来查办的最大一起股市操纵案——“北八道集团操纵市场案”迎来宣判。

　　10月27日，上海一中法院依法公开宣判被告单位北八道集团有限公司（以下简称北八道集团）、被告人林庆丰等8人操纵证券市场案（其中对被告人公雪采用网络视频方式宣判），对北八道集团以操纵证券市场罪判处罚金人民币3亿元；对林庆丰以操纵证券市场罪判处有期徒刑8年6个月，并处罚金1000万元；对林玉婷、李俊苗等7名被告人以操纵证券市场罪分别判处有期徒刑5年6个月至1年7个月，并处100万元至20万元不等罚金。

　　三个月非法获利超3亿元，操纵情节属特别严重

　　据上海一中法院通报，2016年下半年起，北八道集团实际控制人林庆丰为在证券市场取得资金优势、持股优势，指使被告人林玉婷、李俊苗、何映花等人对外联络被告人张丁海等配资中介人员，以1：3至1：10的配资比例，获取巨额资金及大量证券账户。

　　其中，张丁海向北八道集团违规提供资金10.98亿余元，他人证券账户119个。林庆丰集中上述配资资金和他人证券账户，连同北八道集团部分自有资金及实控证券账户，安排北八道集团及集团下属厦门六湖游艇俱乐部有限公司员工被告人蔡咏东、黄辉匡等为骨干的交易团队，在厦门、上海、昆明等地，使用上百台电脑及未实名登记的无线网卡等设备，连续买卖股票或在自己实际控制账户之间买卖股票，影响股票交易价格与交易量。

　　据了解，2017年2月14日至3月30日，北八道集团使用333个证券账户，持有“江阴银行”的流通股份数量达到该证券的同期实际流通股份总量30%以上，连续33个交易日对“江阴银行”的累计成交量达到同期该证券总成交量的30%以上。至同年5月9日，北八道集团控制的账户组非法获利3.01亿余元。

　　上海一中院认为，被告单位北八道集团及被告人林庆丰等7名直接负责的主管人员与其他直接责任人员，伙同配资中介人员张丁海，集中资金优势、持股优势连续买卖，操纵证券市场，影响证券交易价格与交易量，其行为均已构成操纵证券市场罪，且属情节特别严重。综合全案事实、性质、情节和社会危害程度，上海一中院依法作出上述判决。

　　曾领证监会史上最高额罚单，利用配资户筹集资金数十亿元

　　2018年，证监会曾对北八道集团涉嫌操纵市场案做出没一罚五的顶格处罚，罚没款总额约56.7亿元，林庆丰、林玉婷被罚终身市场禁入。

　　回顾来看，2017年2月到5月间，以张家港行、江阴银行、和胜股份为代表的部分次新股受到炒作，价格在短时间内获得大幅拉升。市场监控发现，有多组高度可疑的关联账户交替操作，合力拉抬股价。

　　后经证监会调查，为北八道集团及其实际控制人组建、控制了一个分工明确的操盘团队，通过多个配资中介筹集资金数十亿元，利用300多个股票账户，采用频繁对倒成交，盘中拉抬股价，快速封涨停等手法，炒作多只次新股，涉嫌操纵市场。其中，操纵张家港行违法所得约1.39亿元，操纵江阴银行违法所得约3.40亿元，操纵和胜股份违法所得约4.67亿元，三只股票合计违法所得约9.45亿元。

　　以张家港行为例，在北八道扫货阶段，张家港行价格在30个交易日内翻番，北八道在其中26个交易日的买委托量、22个交易日的卖委托量都占据市场排名第一位。在北八道出货阶段，张家港行连日跌停，跟风买入、尤其是买在股价高点的投资者损失惨重。

　　据证监会披露，北八道一方面利用公司组织便利，大量使用公司员工、关联人员账户分散资金进行市场操纵，人员分工明确、团伙作案特征明显；另一方面，大量使用配资公司服务，实现高比例杠杆操作。

　　据悉，该案涉及的300多个股票账户是由开户人提供给配资中介，再由配资中介交给北八道使用，所提供的这些账户的资金规模在几十万到几千万不等。开户人把出借账户当作一种理财方式，获取部分利息，但对账户使用情况并不清楚。

　　证监会稽查执法人员表曾示，北八道集团操纵市场案属于一起实体企业脱实向虚、滥用杠杆交易，违规聚集市场资金，通过虚假交易误导、欺骗市场投资者的典型案件。该案涉案金额巨大，造成相关股票价格大幅波动，涉案当事人拒不配合调查，影响恶劣。这一类操纵行为严重破坏了公平交易原则，严重积聚市场风险，影响市场功能发挥，危害市场平稳运行，历来是证监会稽查执法重点。