铁矿石遭遇降温 监管喊话前、摩根大通期货席位“抢跑”引关注

文：火潋滟

　　上周铁矿(918, 12.50, 1.38%)石期价再度大幅上涨，价格逼近“千元大关”，周末中钢协、大商所集体喊话“降温”。

　　然而，铁矿石“第一多头”摩根大通期货席位却在监管喊话前大幅减仓近2万手多单，一度引起市场关注。

　　12月6日，中国钢铁工业协会（下称“中钢协”）表示，近期进口铁矿石价格大幅上涨超出了行业预期，使得行业运行风险进一步加大，不利于产业链供应链稳定。

　　就在同一天晚上，大连商品交易所（下称“大商所”）表示，落实“零容忍”要求，近期交易所已针对铁矿石等品种启动“五位一体”监管协作机制，以发挥监管合力，严格排查市场交易行为，严厉打击违法违规交易行为。

　　“五位一体”监管协作机制是中国期货市场所特有，“五位”包括中国证监会、证监局、期货交易所、中国期货市场监控中心和中国期货业协会。这一监管体系在过去中国期货市场发展中发挥了重要作用。

　　铁矿石普氏指数年内涨超50%，期货更疯狂

　　12月4日，铁矿石普氏指数单日上涨7.5美元/吨，一举突破145美元/吨，涨幅较年初超过50%，创近8年新高。

　　而在国内期货市场，涨幅更加惊人！12月4日，国内铁矿石期货2101合约上涨4.24%，盘中最高价为974元/吨，价格逼近千元大关，较年初最低点上涨超过90%！

　　今年铁矿石价格为何大幅上涨？国内钢铁市场的旺盛需求是重要原因之一。据了解，前10月我国钢材产量达108328万吨，同比增长6.5%。需求的旺盛导致市场形成一致预期，进一步推升了铁矿石的期价。中钢协此前在三季度信息发布会上提出，加强行业自律，有效控制产能释放。

　　摩根大通、永安期货席位引关注

　　在12月3日，铁矿石2101合约多单持仓明细中，摩根大通期货席位和永安期货席位霸占前两名。

（左：12月3日、右：12月4日）铁矿石2101合约多单席位持仓

　　而次日，摩根大通突然单日减仓近2万手，跌至第四多头位置。

　　摩根大通期货席位、永安期货席位一路上涨一路减仓

　　复盘铁矿石2101合约席位变动可以发现，摩根大通期货席位从11月以来，多单逐步从29000逾手加仓至最高值超过55000手，在铁矿石期价一路大涨的同时，多单持续止盈离场。

（铁矿石2101合约摩根大通期货席位多单变化明细）

　　永安期货席位与摩根大通期货席位变化类似，同样一边上涨一边减仓，但是与摩根大通期货席位不同的是，永安期货席位在周末监管层喊话前，也就是12月4日多单减仓只有1700逾手。

（铁矿石2101合约永安期货席位多单变化明细）

　　摩根大通期货席位是否存在“抢跑”行为

　　摩根大通期货席位在监管层喊话前“抢跑”，是否存在消息提前透露等行为？业内人士表示，由于铁矿石期价上周快速上涨，从投资运作角度上判断，多单减仓止盈无可否非。同时临近周末，也有部分仓单不愿持仓过周末。但是摩根大通期货席位单日减仓幅度确实较大，是否存在违规尚不得而知。

　　值得注意的是，在此前的周五持仓变化中，11月27日摩根大通期货席位多单减仓2998手，11月20日多单减仓6331手，11月13日多单减仓2791手，并没有出现周末前单日减仓超过1万手以上的情况。

　　不过，虽然摩根大通期货席位在2101合约大幅减仓多单，但在同一天，其在铁矿石2105合约大幅加仓23000逾手，因此未来铁矿石期价是否会拐头向下还值得商榷。